לצפייה והאזנה מלאה בספוטיפיי וביוטיוב

מגמות, סיכונים והזדמנויות – בעולם האלטרנטיבי

בערוץ הכלכלה של ישראל, באולפן התוכנית "פותחים שוק", התקיים פאנל מיוחד בהנחיית אילון ברלס ודפנה שחר שעסק כולו באחד הנושאים המדוברים ביותר בעולם ההשקעות כיום – השקעות אלטרנטיביות.

משתתפי הפאנל:

• אודי חברוני, מנהל הון בכיר בפיוניר ניהול הון ועורך ראשי של "השוק הפיננסי"
• דריה אוצ'ניק, מנכ"לית נויברגר ברמן ישראל
• דנה שמש, מנהלת תחום השקעות אלטרנטיביות במיטב ניהול תיקים
• ארז ברית, מייסד ומנכ"ל בית ההשקעות טנדם קפיטל

מגמות, סיכונים והזדמנויות – אלטרנטיביות כבר לא לעשירים בלבד

בעקבות הקורונה, סביבת הריבית הגבוהה והמצב הגיאו-פוליטי המתוח, השקעות אלטרנטיביות הפכו לרכיב משמעותי גם בתיקיהם של לקוחות פרטיים – ולא רק של משקיעי עלית. הפאנל התמקד בשאלות שעומדות כיום בליבת קבלת ההחלטות של יועצים פיננסיים ומשקיעים כאחד:

✔ האם השקעות אלטרנטיביות הן רכיב בסיסי בתיק השקעות קלאסי – או תוספת נקודתית בלבד?
✔ איך בוחרים השקעה אלטרנטיבית מתאימה, ואילו דגלים אדומים חשוב לזהות מראש?
✔ כיצד גופים מוסדיים משתמשים באפיקים אלה לצמצום תנודתיות וליצירת תשואות יציבות?
✔ ומה לגבי הדור הבא – איך מתכננים השקעה בין-דורית תוך שמירה על נזילות ואיזון סיכונים?

בין נדל"ן לקרנות תשתית – ואיך לא נופלים בפח

חברי הפאנל ניתחו מגוון אפיקי השקעה – מפרייבט אקוויטי וקרנות חוב מגובות נדל"ן, דרך השקעות בתשתיות ופרויקטים גלובליים ועד השקעות עם אוריינטציה ESG. הם שיתפו כיצד נבנית אסטרטגיית סינון, כיצד בודקים את אמינות הקרן, ואיך מתרגמים נתוני תשואה וסיכון לכדי המלצה אפקטיבית ללקוח.

פאנל של מומחיות, תובנות וכלים פרקטיים

הדיון לא נשאר בתיאוריה בלבד – המשתתפים חלקו מהניסיון המצטבר שלהם, סיפורים מהשטח, ודיברו על הצורך בתיאום ציפיות ברור מול הלקוח, ניתוח סיכוני נזילות, והבנה של אופק ההשקעה הרצוי.

קרדיט צילום – אולפן "פותחים שוק" – ערוץ הכלכלה של ישראל TV10

השוק הפיננסי מזכיר כי מרבית מהשקעות האלטרנטיביות מיועדות למי שמוגדר כלקוח מסווג / כשיר לפי תקנות ניירות ערך.

הגדרת "לקוח כשיר" בישראל (משקיע מסווג)

לקוח כשיר (Qualified Client או Accredited Investor) הוא אדם פרטי או תאגיד שנקבעו לגביהם קריטריונים המעידים על כשירות פיננסית גבוהה, הון נזיל ברמה מסויימת ומשמעותית המאפשר להשקיע במכשירים פיננסיים מורכבים ללא הגנה רגולטורית מלאה החלה על משקיעים רגילים.

אין באמור משום ייעוץ ו/או שיווק השקעות ו/או ייעוץ מס ואין בו משום תחליף לשירותים כאמור המתחשבים בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. אין באמור משום המלצה בנוגע לכדאיות השקעה במוצרים או מכשירים פיננסיים כלשהם ואין בדברים משום הזמנה ו/או הצעה לביצוע פעולות במוצרים הנזכרים.